Jak investovat do surovin, kovů a zemědělských komodit [PRŮVODCE]

Suroviny komodity) jsou nezpracované zboží, které je základem pro další zpracování a zpracování. Můžeme obchodovat s komoditami na komoditních burzách nebo jiných trzích, které nabízejí deriváty na základě cen těchto komodit. Zpočátku obchodování s komoditami nebylo předmětem spekulací. Na burze bylo objednáno požadované množství například sudů s olejem nebo bušlů z pšenice s dodávkou za tři nebo šest měsíců. Po dohodnuté době výrobce dodal objednané zboží a inkasoval platbu. Jednalo se o první futures kontrakty.

Komodity se staly předmětem investičních spekulací v roce 1982, kdy bylo možné vypořádat futures kontrakty spíše v hotovosti než ve fyzickém dodání. Stalo se tak možné spekulovat o změně cen komodit.

Suroviny, s nimiž se obchoduje na finančních trzích, jsou zemědělské komodity (např. Káva, kakao, bavlna, pšenice, kukuřice, cukr nebo sója), energetické zdroje (plyn, ropa), drahé kovy (zlato, stříbro, měď, zinek, platina, hliník, palladium).

Zemědělské komodity

Zemědělské komodity jsou páteří světového potravinářského průmyslu. Slouží jako základní produkt pro další, složitější spotřební zboží, jako jsou kávová zrna a kakaová zrna, a jako krmivo pro hospodářská zvířata, jako je kukuřice a sója. Níže jsou uvedeny nejdůležitější zemědělské suroviny uvedené v několika větách.

káva

Pěstuje se v 70 zemích po celém světě, zejména v subtropickém podnebí. Hlavními světovými producenty kávy jsou Brazílie a Vietnam. Kolumbie a Indonésie jsou dalšími významnými hráči na tomto trhu. Největšími spotřebiteli kávových zrn jsou především Spojené státy, Německo, Francie a Itálie. Ceny kávy jsou ovlivňovány klimatem, náklady na dopravu, politickými událostmi v produkčních zemích a úrovní bohatství společnosti.

Příklady z praxe: Jak investovat do kávy [Průvodce]

Kakao

Rostlina, která je základem všech čokoládových dezertů, se pěstuje v subtropickém podnebí v Americe a Africe. Magnátem pěstujícím kakao na světě je Pobřeží slonoviny, které představuje 37% celosvětové produkce. Dalšími velkými producenty jsou Ghana (18% světové produkce) a Indonésie (11% světové produkce). Ceny kakaa jsou ovlivňovány cenami ropy, politickým vývojem v zemích pěstujících kakao a změnou klimatu.

Příklady z praxe: Jak investovat do kakaa [Průvodce]

bavlna

Největšími producenty bavlny jsou Indie, USA a Čína. Bavlna se používá v textilním a kosmetickém průmyslu a jako krmivo pro zvířata. Ceny bavlny jsou ovlivňovány úrovní globálních zásob této suroviny, poptávkou, cenou náhražek a změnou klimatu.

Příklady z praxe: Jak investovat do bavlny [Průvodce]

Pšenice

Největšími producenty tohoto obilí jsou země Evropské unie, Rusko, USA a Čína. Pšenice se používá především v potravinářském průmyslu.

Příklady z praxe: Jak investovat do pšenice [Průvodce]

Kukuřice

Kukuřice je surovina pro krmení zvířat a přísada do široké škály potravinářských výrobků. Biopalivo se také vyrábí z kukuřice. Hlavními producenty kukuřice na světě jsou USA a Čína.

Příklady z praxe: Jak investovat do kukuřice [Průvodce]

Cukr

Lze jej získat z cukrové třtiny a cukrové řepy. Největšími producenty cukru na světě jsou Brazílie, Indie a země Evropské unie. Ceny cukru jsou ovlivňovány nabídkou cukru, poptávkou po sladkostech v rozvojových zemích, stavem brazilské národní měny, tj. Skutečnými brazilskými povětrnostními podmínkami, dotacemi a povinnostmi v zemědělství.

Příklady z praxe: Jak investovat do cukru [Průvodce]

Sója

Podle odhadů se 80% světové produkce sóji používá na výrobu krmiv pro hospodářská zvířata. Téměř polovina světové produkce sóji pochází pouze ze dvou zemí - USA a Brazílie. Pěstování sóji je významné také v Číně, Argentině a Indii.

Příklady z praxe: Jak investovat do sóji [Průvodce]

Zdroje energie

Energetické komodity jsou možná nejoblíbenější komoditou pro investory a obchodníky. Každý sleduje ceny ropy a mnozí také vědí o cenách zemního plynu.

Surový olej

Surová ropa je surovina, která má největší dopad na globální ekonomiku. Cena ropy ovlivňuje ceny všech surovin, protože je nezbytná pro jejich přepravu a někdy i pro produkci. Surová ropa se používá k výrobě plastů a syntetických textilií, které hrají významnou roli ve spotřebním zboží, které vyrábíme a kupujeme. Determinanty cen ropy na světových trzích jsou ropa WTI (Západní Texas střední) a ropa Brent.

Příklady z praxe: Jak investovat do ropy [Průvodce]

Zemní plyn

Zadruhé, po surové ropě nejdůležitější zdroj energie, který řídí naši ekonomiku a ohřívá naše domy během zimní sezóny. Předními producenty zemního plynu jsou USA a Rusko.

Příklady z praxe: Jak investovat do natgas [Průvodce]

Drahé kovy

Trh s drahými kovy je velmi oblíbeným investičním tématem. Ceny zlata vytvářejí náladu mezi investory a úzce souvisejí s kurzem dolaru. Zajímavé investiční objekty jsou také další drahé a průmyslové kovy a některé také určují stav ekonomiky - např. Měď nebo zinek.

zlato

Takzvané „bezpečné nebe“. Zlato je považováno za dobrou investici úspor a kapitálu pro nejisté časy - ekonomické krize nebo období vysoké inflace. Zlato se také používá při výrobě šperků a elektroniky.

Příklady z praxe: Jak investovat do zlata [Průvodce]

stříbro

Na rozdíl od zlata je stříbro kromě své investice a hodnoty investice mnohem více používáno v průmyslu.

Příklady z praxe: Jak investovat do stříbra [Průvodce]

Měď

Měď je velmi běžně používaný kov v mnoha průmyslových odvětvích. Z tohoto důvodu jsou ceny mědi považovány za dobrý indikátor zdraví světové ekonomiky - tzv dr. Měď. Měď se používá hlavně při výrobě elektrických kabelů, střešních krytin, kanalizací a průmyslových strojů.

Příklady z praxe: Jak investovat do mědi [Průvodce]

Zinek

Zinek, stejně jako měď, dokáže předpovědět stav světové ekonomiky. Vzhledem k úzkému propojení s trhem s ocelí dobře odráží množství infrastruktury a průmyslových zakázek na světě. Používá se k galvanizaci oceli a vytváření kovových slitin, jako je mosaz nebo pájka z hliníku. Čína se na světové produkci zinku podílí 40%. Dalšími důležitými zeměmi produkujícími zinek jsou Peru a Austrálie.

Příklady z praxe: Jak investovat do zinku [Průvodce]

platina

Platina se používá v automobilovém, klenotnickém a chemickém průmyslu. Hlavním producentem platiny, který tvoří 80% světové produkce, je Jižní Afrika. Ceny platiny tedy úzce souvisejí s událostmi v této zemi.

Příklady z praxe: Jak investovat do platiny [Průvodce]

hliník

Hliník se používá v potravinářském, leteckém a kosmickém průmyslu. Elektrická zařízení, domácí spotřebiče a karoserie jsou také vyrobeny z hliníku. Největším producentem hliníku na světě je Čína, která je odpovědná za více než polovinu celosvětových dodávek této suroviny a zároveň její hlavní spotřebitel. Ceny hliníku jsou ovlivňovány ekonomickým stavem Číny a náklady na ropu.

Příklady z praxe: Jak investovat do hliníku [Průvodce]

Faktory ovlivňující ceny surovin

Každá ze surovin má své vlastní individuální faktory, které ovlivňují její cenu. To platí zejména pro suroviny, které se vyrábějí v malém počtu zemí nebo jsou extrémně citlivé na změny počasí. Většina surovin však podléhá univerzálním faktorům.

Trhy rozvojových zemí

Rozvojové země jako Čína a Indie jsou obrovskými ekonomikami, které v posledních desetiletích výrazně zlepšily kvalitu života jejich občanů. To vytváří zvýšenou poptávku po surovinách jak od jednotlivých spotřebitelů, kteří si mohou dovolit stále luxusnější zboží, tak od výstavby infrastruktury a průmyslového rozvoje.

Z tohoto důvodu má stav ekonomik rozvojových zemí významný dopad na ceny komodit.

Americký dolar

Americký dolar jako rezervní měna hraje významnou roli při oceňování komodit. Většina komodit se obchoduje na mezinárodních burzách v amerických dolarech.

Náhražky surovin

Většina surovin má alternativy a náhražky. Například bavlnu lze nahradit syntetickými vlákny, jako je polyester. Palladium používané v automobilových katalyzátorech lze nahradit platinou atd. Jak se zvyšuje cena jedné ze surovin, existuje větší poptávka po náhradách, které regulují trh a ceny.

Jak investovat do surovin?

Futures kontrakty

Nejoriginálnější a nejtradičnější forma investování do surovin. Lze je zakoupit na burze, která nabízí smlouvy na danou surovinu. Futures kontrakty obvykle vyžadují velkou investici do jediné investice.

CFD

Contracts for Difference je atraktivní a snadno dostupná alternativa k tradičním futures kontraktům. Jejich výhodou je snadné zadávání a opouštění transakcí, nízké náklady a dostupnost finanční páky. Díky finanční páce můžeme na danou investici dát mnohem méně peněz, než by to bylo bez této páky.

Zprostředkovatelé se širokou škálou CFD na suroviny

makléř
Konec	Polska	Velká Británie, Kypr	Dania
Počet nabízeného zboží	22	15	19
Minimální vklad	0 zł (doporučeno min. 2000 500 PLN nebo XNUMX USD, EUR)	100 zł	0 PLN / 0 EUR / 0 USD
Platforma	xStation	MT4, MT5	SaxoTrader Pro Saxo Trader Go
	PŘEHLED	PŘEHLED	PŘEHLED
	OTEVŘETE ÚČET	OTEVŘETE ÚČET	OTEVŘETE ÚČET

ETFs

Způsob, jak snadno a rychle získat futures kontrakty na dané suroviny, je investovat ETFs z daného sektoru surovin. Níže jsou uvedeny příklady ETF, které by mohly být zajímavé.

ETF pro energetické zdroje

[XLE] Energetický sektorový fond SPDR

Jedná se o ETF skládající se z největších amerických těžebních společností. Akcie společností Chevron a Exxon Mobil představují mírně více než 45% hodnoty fondu. Roční poplatek v tomto fondu je pouze 0.13%.

[USO] United States Oil Fund LP

Je to nejlikvidnější ze všech ETF na základě cen ropy. USO mapuje cenu měsíčních futures kontraktů pro WTI kotovaných na NYMEX. Roční poplatek činí 0,79%.

ETF na kovy

[SLV] iShares Silver Trust

Největší a nejlikvidnější ETF na trhu s expozicí stříbra. Fond používá fyzickou replikaci tím, že v Londýně drží stříbrné mince. Spravuje aktiva 10 miliard dolarů a je považován za nejstabilnější z fondů. Když jsme v oblasti investic nový, zajímá nás, jak koupit stříbro, může to být nejjednodušší a nejlepší volba. Roční míra návratnosti tohoto fondu je 22.15% a pětiletá míra je 5.69%.

[JJC] iPath Bloomberg Copper ETN

ETF s nízkými poplatky, které sledují smluvní ceny mědi. Fond nakupuje smlouvy pouze na jeden měsíc a prodává je krátce před datem vypršení platnosti. Fond nakupuje smlouvy dva měsíce před datem vypršení jejich platnosti v únoru, dubnu a červnu a tři měsíce před jejich vypršením v srpnu a listopadu.

[JJU] iPath Dow Jones-UBS Aluminium ETN

JJU spravuje aktiva v hodnotě 3.8 milionu dolarů. Fond nakupuje pouze futures na hliník a převádí je na další měsíc, až skončí jejich platnost.

ETF pro zemědělské suroviny

[JO] Kávy iPath řady B Bloomberg Subindex Total Return ETN

Fond v daný okamžik nakupuje pouze jeden typ futures na kávu. Strategie fondu je založena na nákupu smluv 2-3 měsíce předem a jejich prodeji v měsíci, kdy vyprší. Výhodou fondu je vysoká likvidita a nízké poplatky za správu.

[BAL] IPATH SÉRIE B BLOOMBERG BAVLNA SUBINDEX CELKOVÝ NÁVRAT ETN

Fond nakupuje smlouvy o bavlně jeden měsíc až pět měsíců před skončením platnosti. BAL spravuje aktiva v hodnotě 10 milionů USD. Průměrné rozpětí je 0.59%, roční poplatky jsou 0.45%.

[SOYB] Teucrium sójový fond

Strategií fondu je držet tři futures na sójové boby. Fond nakupuje letos v říjnu (35% hodnoty portfolia) a v březnu (35% hodnoty portfolia) a květnu (30% hodnoty portfolia) následujícího roku. Zbývající smlouvy jsou vyloučeny z koše fondu kvůli nízké likviditě. Fond uzavírá smlouvy čtyřikrát ročně.

Forexoví makléři nabízející ETF

makléř
Konec	Polska	Dania	Kypr
Množství nabízené ETF	cca 400 - ETF přibližně 170 - CFD na ETF	3000 - ETF 675 - ETF CFD	397 - ETF CFD
Minimální vklad	0 zł (doporučeno min. 2000 500 PLN nebo XNUMX USD, EUR)	0 PLN / 0 EUR / 0 USD	5 zł
Platforma	xStation	SaxoTrader Pro Saxo Trader Go	MetaTrader 5
	PŘEHLED	PŘEHLED	PŘEHLED
	OTEVŘETE ÚČET	OTEVŘETE ÚČET	OTEVŘETE ÚČET

CFD jsou komplexní nástroje a přicházejí s vysokým rizikem rychlé ztráty peněz díky pákovému efektu. Od 72% do 89% z účtů retailových investorů zaznamenávají peněžní ztráty v důsledku obchodování s CFD. Přemýšlejte o tom, zda rozumíte tomu, jak CFD fungují a zda si můžete dovolit vysoké riziko ztráty peněz.

Akcie společnosti

Další možností investice do surovin je nákup akcií společností, které vyrábějí nebo zpracovávají sledované suroviny.

Akcie energetických společností

BP, Chevron (CVX), Exxon Mobil (XOM) a Royal Dutch Shell (RDSA) jsou obři těžby a zpracování ropy. Pokud nás více zajímá zemní plyn, měli bychom se zajímat o společnosti jako Antero Resources (AR), Cabot Oil & Gas (COG) nebo Philips 66 (PSX).

Akcie společností těžících kovy

Společnosti těžící drahé kovy během boomu na trzích s kovy dosahují mnohem větších zisků než pouhé zvýšení ceny kovů. Společnosti těžící stříbro jsou: Fresnillo (FRES), Silver Wheaton Corp (SLW). Měď a mnoho dalších kovů těží společnosti Rio Tinto (RIO) a BHP Biliton (BHP).

Akcie zemědělské společnosti

Pokud jde o trh s kávou, je nemožné nezmínit Starbucks Corporation (SBUX), stejně jako Whitewave Foods Company (WWAV) a Farmer Brothers Company (FARM).