Jak investovat do smluv o státních dluhopisech [PRŮVODCE]

Státní dluhopisy jsou finanční nástroje, které držitele zavazují k prodeji nebo nákupu státních dluhopisů k pevnému datu a za pevnou cenu. S futures na dluhopisy se obchoduje na akciovém trhu, ale máme také přístup k jejich derivátům - smlouvy o kurzových rozdílech (CFD).

Smlouvy jsou zajímavou alternativou k nákupu pouze dluhopisů. Díky tomuto řešení můžeme vydělávat jak na růstu, tak na poklesu cen dluhopisů a využívat mechanismus finanční páky.

Investice do státních dluhopisů

Futures kontrakty

Futures kontrakt je dohoda mezi dvěma stranami transakce. Jedna strana se zavazuje ke koupi a druhá strana se zavazuje prodat cenný papír v době a ceně dohodnuté ve smlouvě. V den ukončení smlouvy je prodávající povinen dodat zboží nebo zboží kupujícímu.

Treasury kontrakty lze buď držet, dokud kontrakt nedojde, nebo je prodat dříve za aktuální tržní cenu. Můžeme nakupovat kontrakty na americké státní dluhopisy na burze Chicago Mercantile Exchange (CME) a ​​prostřednictvím ETF.

CFD

V případě CFD neexistuje žádné datum vypršení platnosti série kontraktů, ale musíte počítat s swapovými body a obnovením série. Smlouvy o rozdílech založené na dluhopisech jsou k dispozici u vybraných Forexoví makléři. Páka na tyto nástroje mezi evropskými makléři je 1: 5.

TNOTE - Nástroj, jehož cena je založena na plnění smlouvy o 10letých dluhopisech v USA uvedené na organizovaném trhu.

BUND10Y - Nástroj, jehož cena vychází z nabídky kontraktu na dlouhodobé dluhové cenné papíry vydané Spolkovou republikou Německo kótovanou na organizovaném trhu.

makléř
Konec	Polska	Dania
Symbol dluhopisu	TNOTE BUND10Y	21 dluhopisových smluv
Minimální vklad	0 zł (doporučeno min. 2000 500 PLN nebo XNUMX USD, EUR)	0 PLN / 0 EUR / 0 USD
Minimální hodnota šarže	cena * 1000 $	b / d
provize	-	-
Platforma	xStation	SaxoTrader Pro Saxo Trader Go
	PŘEHLED	PŘEHLED
	OTEVŘETE ÚČET	OTEVŘETE ÚČET

CFD jsou komplexní nástroje a přicházejí s vysokým rizikem rychlé ztráty peněz díky pákovému efektu. Od 72% do 89% z účtů retailových investorů zaznamenávají peněžní ztráty v důsledku obchodování s CFD. Přemýšlejte o tom, zda rozumíte tomu, jak CFD fungují a zda si můžete dovolit vysoké riziko ztráty peněz.

ETF fondy

Vhodnou formou investice do amerických dluhopisů jsou ETFs. Níže uvádíme tři populární ETF v tomto segmentu.

[VGSH] Krátkodobá ETF Vanguard

• • Vydavatel: Vanguard
  • Roční poplatky: 0.05%

Nejlevnější mezi ETF na amerických dluhopisech státní pokladny s ročními poplatky pouhých 0.05%. VGSH vystavuje krátkodobé vládní dluhopisy vydané vládou USA. Fond spravuje 9 miliard dolarů. ETF drží vládní dluhopisy, jejichž platnost vyprší za jeden až tři roky, takže zisky nejsou velké, ale rizika jsou také velmi malá. Roční míra návratnosti VGSH je 3.15%.

[IEF] iShares ETF 7-10leté státní dluhopisy

• • Vydavatel: iShares
  • Roční poplatky: 0.15%

Zakoupením tohoto ETF získáváme expozici vůči 7-10letým americkým státním dluhopisům. Fond spravuje 19 miliard dolarů, roční poplatky jsou 0.15% a roční míra návratnosti je 8.91%.

[TLT] iShares 20+ leté státní dluhopisy ETF

• • Vydavatel: iShares
  • Roční poplatky: 0.15%

Jeden z nejpopulárnějších ETF pro dlouhodobé 20leté americké dluhopisy státní pokladny. Roční poplatky za správu fondu jsou 0.15%, správa fondů činí 19 miliard $. Roční míra návratnosti je 14.49%.